Este museo privado de arte contemporáneo está ubicado en un edificio Art Deco de 1930 en el histórico Rockband Quarter. Se encuentra en la parte norte del famoso terraplén del Bund de Shanghai (Bund), construido a finales del siglo XIX - primer tercio del siglo XX - durante el período de florecimiento económico de la ciudad - con edificios representativos en el europeo espíritu.
La banda de rocas, que también incluye edificios de diferentes décadas, ahora se está reconstruyendo integralmente: se están restaurando las fachadas históricas, se están demoliendo las ampliaciones posteriores y se están erigiendo nuevos edificios en el lateral de los patios. Una vez finalizado el Proyecto Rockband en 2013, consistirá en viviendas, hoteles, oficinas y tiendas.
El primer edificio en el momento de la finalización, la antigua oficina de representación de la Royal Asiatic Society (1932), se convirtió en el Museo de Arte Rockband (área total 2300 m2). En el interior, recibió un diseño libre, lo que facilitó la disposición de las exposiciones; se centra alrededor del nuevo atrio. Un edificio moderno adosado a la fachada trasera da a la Plaza de los Museos, un pequeño patio en la parte sur del barrio.
David Chipperfield no es el único arquitecto involucrado en Project Rockband, pero además del museo, se le ha encomendado la tarea de renovar 10 edificios más.
